Berater mögen Mischfonds-ETFs

Deutsche AWM stärkt mit Mischfonds-ETFs im Dachfondsmantel ihre Position bei Finanzberatern. Volumen werden ausgebaut.

Exchange Traded Funds (HKSE: 3085.HK - Nachrichten) (ETFs) die sowohl in Aktien- als auch in Rentenmärkte investieren können, sind selten. Der LU0397221945) weiß zu überzeugen: Aufgrund deutlicher Mittelzuflüsse konnte er sein Volumen auf nunmehr 250 Millionen Euro steigern. Der bereits im November 2008 aufgelegte Dachfonds-ETF gilt als der der erste für den breiten Privatanlegermarkt konzipierte Multi-Asset-ETF auf dem deutschen Markt. Er bietet einen breit gestreuten Zugang in verschiedene Länder auf der Aktien- und Rentenseite. „Wir sind überzeugt, dass das Konzept des Portfolio-ETFs, regelbasiert in Märkte mit hohen laufenden Erträgen zu investieren, weitere Anlegergruppen ansprechen wird“, sagt Roger Bootz, Leiter öffentlicher Vertrieb passive Anlageprodukte EMEA, bei der Deutschen AWM. Ein Ausgabeaufschlag werde beim Kauf des ETFs nicht erhoben und die laufende Pauschalgebühr von jährlich 0,72 Prozent enthalte keine Provisionen, weshalb sich das Produkt insbesondere für Honorarberater eigne. Ein Plus von 7,5 Prozent im laufenden Jahr und eins von 14,1 Prozent im vergangenen dürften aber auch andere Anleger überzeugen. Über drei Jahre erreichte der Fonds eine Wertentwicklung von 39,1 Prozent (Sharpe Ratio: 1,65) und über fünf Jahre ging es um 56,3 Prozent nach oben (Sharpe Ratio: 0,90). Kein Wunder, dass der ETF mit der FondsNote 1 bewertet wird. Da seine Aktienquote zwischen 30 und 70 Prozent schwanken kann, eignet sich der ETF jedoch nicht unbedingt für jeden Anleger.

Finanzberater, deren Kunden weniger Risiko bevorzugen, sollten sich den db x-trackers Portfolio Income UCITS ETF (ISIN: DE000A0NGJ69), der im Januar 2000 aufgelegt wurde. Der 30 Millionen Euro große Fonds ist zu rund 50 Prozent in Aktienfonds und zu rund 30 Prozent in Rentenfonds investiert. Der Rest des Portfolios besteht aus alternativen Investments und Derivaten. Im laufenden Jahr steht für den Fonds bisher ein Plus von 4,9 Prozent, 2014 beendete er mit 9,4 Prozent. Über drei Jahre schaffte der ETF eine Wertsteigerung von 22,2 Prozent (Sharpe Ratio: 0,76) und über fünf Jahre von 35,6 Prozent (Sharpe Ratio: 0,53).

(PD)